Les fonds en euros, aussi appelés « fonds garantis » ou « fonds à capital protégé » sont des placements proposés dans le cadre de contrats d’assurance-vie. Ils regroupent différentes catégories d’investissements dont la valeur est garantie à l’échéance.
Les fonds en euros occupent une place importante dans le cadre de la préparation de la retraite et de la protection de son épargne.
La définition des fonds en euro
Un fonds en euro est une forme d’investissement qui se rapporte aux placements proposés par un contrat d’assurance-vie. C’est un produit collectif régi par le droit des assurances qui propose une diversification des actifs sous-jacents et offre une garantie sur le capital investi. Il existe plusieurs sortes de fonds euros.
Le rendement d’un fonds en euros a un taux d’intérêt technique, qui correspond à un taux de rémunération minimum (ce taux est plafonné par le Code des Assurances).
Puis, sur les éventuels bénéfices en sus, les assureurs les distribuent. La loi les obligent à redistribuer au moins 85% des bénéfices.
Le fonds en euro assure une sécurité maximale pour les investisseurs car le capital investi est garanti à la fin de la période de placement.
Les principales caractéristiques des fonds en euros
Les fonds en euros sont très populaires car ils offrent plusieurs avantages aux investisseurs. On peut citer notamment :
- Un haut niveau de sécurité : le capital investi est garanti à la fin de la période de placement ;
- Une rentabilité stable et raisonnable : les gains sont proportionnels à l’inflation et intérêts appliqués aux obligations sous-jacentes ;
- Une fiscalité attractive : les gains sont exonérés d’impôts et les prélèvements sociaux sont limités.
Le rendement des fonds en euros
Quand on regarde l’historique de cet outil d’investissement, le rendement des fonds en euros est relativement faible mais stable. Les gains obtenus sont directement proportionnels à l’inflation et au taux d’intérêt appliqué aux obligations sous-jacentes.
Il est à noter que le taux de rendement moyen des fonds en euros est d’environ 2,4 %, ce qui représente un gain annuel net entre 0,5 % et 1,5 %. Le rendement varie en fonction des conditions économiques et des performances des marchés financiers.
Par conséquent, le rendement des fonds en euros reste relativement faible mais souvent suffisant pour couvrir l’inflation.
D’autres unités de compte peuvent être privilégier dans une assurance-vie pour améliorer votre rentabilité, mais elles n’auront jamais les garanties offertes par les fonds en euros et contiendront donc des risques de pertes en capital
Les avantages des fonds en euros
Comme évoqué précédemment dans l’article, les fonds en euros ont plusieurs avantages qui peuvent être mis en avant :
- La garantie du capital : le montant initial investi est toujours préservé, même si les marchés baissent ;
- La sécurité et la stabilité : l’absence d’exposition aux risques des marchés financiers permet d’éviter les fluctuations des cours et donc de maximiser les gains ;
- La rentabilité : la rentabilité annuelle moyenne des fonds en euros est d’environ 2,4 %, ce qui représente un gain annuel net entre 0,5 % et 1,5 % ;
- La fiscalité attractive : l’assurance-vie est un instrument financier promu par l’Etat, notamment via le biais d’incitations fiscales.
Les inconvénients des fonds en euros
Malgré ses avantages, le fonds en euros présente également quelques inconvénients :
- Le rendement est sensiblement plus bas que celui des autres produits d’investissement, ce qui peut limiter la croissance des capitaux à court et moyen terme ;
- Les frais liés à ces produits sont parfois élevés (le choix de votre assureur ou banque est donc primordial !) ;
- L’accès aux fonds en euros est limité aux personnes ayant un contrat d’assurance-vie et ayant un âge minimum requis.
Même si les fonds en euros offrent un haut niveau de sécurité et une rentabilité stable, il est important d’avoir une approche prudente et de se renseigner sur les risques encourus avant de choisir cette forme d’investissement.
Les fonds en euros sont donc des outils d’investissement accessibles et sûrs, car le capital investi est garanti à la fin de la période de placement. Ces produits sont idéaux pour les investisseurs qui recherchent une sécurité maximale et une rentabilité stable et raisonnable. Cependant, il est important de prendre en compte leurs limites de rentabilité et les risques inhérents à tout type d’investissement avant de les utiliser.
